Финансовая отчетность и деловая репутация

Библиографическая ссылка на статью:
Радостева Л.А. О необходимости отражения в бухгалтерской отчетности внутренне созданной деловой репутации предприятия // Гуманитарные научные исследования. 2013. № 5 [Электронный ресурс]. URL: http://human.snauka.ru/2013/05/3195 (дата обращения: 23.09.2018).

Деловая репутация (гудвилл) является нематериальным активом предприятия и определяется как разница между покупной ценой, уплачиваемой продавцу при приобретении предприятия как имущественного комплекса, и суммой всех активов и обязательств по бухгалтерскому балансу на дату его покупки (приобретения) [1]. Правила отражения деловой репутации предприятия в отечественном бухгалтерском учете определяются в разделе 8 ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов». Для того чтобы признать деловую репутацию предприятия в составе нематериальных активов приобретаемое предприятие должно перестать быть самостоятельным юридическим лицом, а сам нематериальный актив возникает у организации-покупателя.

После осуществления сделки купли-продажи предприятия в бухгалтерском учете деловая репутация отражается отдельно и порядок признания ее в учете зависит от того, положительна она или отрицательна.

В ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов» положительная деловая репутация рассматривается в качестве надбавки к цене, уплачиваемой покупателем в ожидании будущих экономических выгод в связи с приобретенными неидентифицируемыми активами, такими как престижа предприятия, взаимоотношений с клиентами, местонахождения, номенклатуры производимой продукции и т. д. Приобретенная деловая репутация предприятия подлежит равномерной амортизации в течение двадцати лет (но не более срока деятельности организации) [1].

Отрицательная деловая репутация предприятия рассматривается как скидка с цены, предоставляемая покупателю предприятия в связи с отсутствием постоянных покупателей, низким качеством продукции, плохим маркетингом и т.п. Отрицательная деловая репутация негативно влияет на стоимость предприятия, поскольку при сопоставимой величине активов продавать продукцию такому предприятию будет сложнее, чем предприятию, обладающему положительной или нулевой деловой репутацией.

ПБУ 14/2007 предписывает амортизировать положительную деловую репутации предприятия. Оценка деловой репутации в бухгалтерском учете может быть определена только после осуществления сделки купли-продажи предприятия. Деловая репутация предприятия определяется как цена покупки предприятия за минусом стоимости его чистых активов. В дальнейшем эта сумма амортизируется. Отрицательная же деловая репутация в полной сумме относится на увеличение прочих доходов предприятия.

Нормы российских бухгалтерских стандартов в отношении учета деловой репутации приближены к нормам международных стандартов финансовой отчетности. Так МСФО (IAS) 22 «Объединение компаний» также рекомендует рассчитывать деловую репутацию в виде разницы между затратами на приобретение (инвестициями) и долей инвестора в справедливой стоимости идентифицируемых приобретаемых активов и обязательств на дату приобретения предприятия [2].

Потребность в оценке деловой репутации может возникнуть в самых разных ситуациях. Обычно деловую репутацию оценивают перед продажей предприятия – для того чтобы обосновать потенциальному покупателю цену этого предприятия. Однако деловая репутация появляется не в момент купли-продажи предприятия, а гораздо раньше – в ходе осуществления финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Деловая репутация показывает эффект синергии, который можно определить как получение предприятием добавленной экономической стоимости, созданной в результате покупки других компаний и может выражаться в сокращении транзакционных издержек, сокращении удельных постоянных и совокупных переменных затрат, увеличении собственного капитала вследствие повышения курса акций объединяющихся компаний, снижении расходов, благодаря минимизации налогообложения и т.д. [5, 6, 8, 9, 10]

Таким образом, деловая репутация предприятия нарабатывается на протяжении всего времени его существования, а фактически оценить ее стоимость возможно лишь в момент продажи предприятия. Но возникают моменты, когда необходимо знать, хотя бы приблизительно, величину стоимости деловой репутации на текущий момент, чтобы привлечь инвесторов. Также необходимо знать эти величины на разных этапах развития предприятия, чтобы анализировать и контролировать рост деловой репутации, так как снижение ее, потеря деловой репутации неизбежно приведет к поглощению или разорению.

В составе деловой репутации предприятия можно выделить два основных компонента: внутренне созданный и приобретенный гудвилл. Первый компонент отражает существующий синергетический эффект предприятия, второй – ожидаемый.

Необходимость стоимостной оценки внутренней деловой репутации возникает при определении маркетинговой компании, прогнозировании эффективности инвестиций, а также при управлении организацией, которое направлено на увеличение ее стоимости. В нормальных условиях функционирования предприятие должно обладать положительной внутренне созданной деловой репутаций, иначе, оно будет поглощено с целью продажи ее имущества по частям. Наличие отрицательного значения внутренне созданной деловой репутации предприятия означает, что рыночная оценка его имущества превосходит цену, по которой оценивает предприятие рынок [4]. Это является сигналом собственникам предприятия о том, что оно может стать легкой мишенью для недружелюбного поглощения.

Одной из возможностей бухгалтерской «легитимизации» внутренне созданной деловой репутации является предложенный А.Е. Ивановым подход к рассмотрению ее в качестве условного актива компании [7], что позволяет раскрывать информацию о ее наличии и изменении в пояснительной записке к бухгалтерской отчетности. Условный актив возникает у организации вследствие прошлых событий ее хозяйственной жизни, когда существование у организации актива на отчетную дату зависит от наступления или ненаступления одного или нескольких будущих неопределенных событий, не контролируемых организацией. Состоится или нет продажа предприятия – событие, не контролируемое предприятием в полной мере, то есть деловая репутация, имеющаяся у этого предприятия, есть условный актив. Информация о его наличии может быть раскрыта в пояснениях к бухгалтерской отчетности. Такая информация является официальной и публичной, а, следовательно, чем выше деловая репутация компании, тем привлекательнее она для инвесторов и менее привлекательна для поглощения, с целью продажи активов.

Консолидированная финансовая отчетность

Возрастание роли международной интеграции в сфере экономики, образование транснациональных корпораций и развитие международных экономических отношений, обусловливают необходимость составления и представления сводной (консолидированной) финансовой отчетности.

Материнская компания, контролирующая деятельность одной или нескольких дочерних компаний, должна составлять консолидированную финансовую отчетность. Единой методологической базой для составления консолидированной финансовой отчетности группы компаний могут служить Международные стандарты финансовой отчетности. Порядок составления консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО в зависимости от доли участия регулируется требованиями следующих стандартов:

Во многих странах в соответствии с требованиями законодательства материнской компанией представляется отдельная финансовая отчетность. В отдельной финансовой отчетности материнской компании инвестиции в дочерние компании должны быть:

  • учтены по фактической себестоимости; или
  • учтены по методу учета по долевому участию; или
  • учтены как финансовый активы, имеющиеся в наличии для продажи.

Для составления консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО необходимо:

  • отчетность дочерних компаний, подготовленную в соответствии с национальными стандартами бухгалтерского учета, привести в соответствие требованиям МСФО;
  • применить процедуры консолидации МСФО.

Основная цель составления консолидированных финансовых отчетов – представить деятельность материнских и дочерних компаний как деятельность единого хозяйствующего субъекта. В консолидированном балансе будут указаны вместе активы, обязательства и собственный капитал как материнской, так и дочерних компаний. Точно так же отчет о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств, отчет об изменениях в капитале будут представлять информацию о группе компаний, включая материнскую и дочерние компании.

Существование контроля предполагается, когда материнская компания владеет, прямо или косвенно, через дочерние компании, более чем половиной голосующих акций компании, кроме исключительных случаев, когда может быть четко продемонстрировано, что такое владение не обеспечивает контроль. Контроль также существует даже тогда, когда материнская компания владеет не более чем половиной голосующих акций компании, но если она обладает:

  • возможностью управлять более чем половиной акций, имеющих право голоса, по соглашению с другими инвесторами;
  • полномочиями определять финансовую и хозяйственную (операционную) политику компании согласно уставу или соглашению;
  • возможностью назначать или смещать большинство членов совета директоров или аналогичного органа управления;
  • возможностью иметь большинство голосов на заседаниях совета директоров или аналогичного органа управления.

Дочерняя компания исключается из процесса составления сводной финансовой отчетности, если:

  • контроль носит временный характер ввиду того, что дочерняя компания приобретается и содержится исключительно в целях последующей продажи в ближайшем будущем;
  • дочернее предприятие действует в условиях строгих долгосрочных ограничений, которые значительно снижают его способность передавать средства основному (материнскому) предприятию.

Вложения в такие дочерние компании должны учитываться как инвестиции в соответствии с МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» (редакция 2000 года).

Процедуры консолидации

При составлении сводной финансовой отчетности должно обеспечиваться соблюдение ряда условий, относящихся к объединяемой финансовой отчетности:

  • используется финансовая отчетность на одну и ту же дату;
  • отчетность материнской и дочерней компании составлена в единой валюте;
  • используется единая учетная политика для аналогичных операций;
  • результаты дочерней компании включаются в консолидированную отчетность с даты приобретения дочерней компании.

После подготовки отчетности материнской и всех дочерних компаний в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности, можно приступать к процедуре консолидации.

При составлении консолидированной финансовой отчетности финансовая отчетность материнской и дочерних компаний объединяются построчно путем сложения аналогичных статей активов, обязательств, капитала, доходов и расходов.

Для того чтобы сводная финансовая отчетность представляла финансовую информацию о группе как о единой компании, необходимо следующее:

  • исключить балансовую стоимость инвестиций материнской компании в каждую дочернюю компанию и соответственно долю материнской компании в капитале каждой дочерней компании. Разницу, образующуюся при исключении отразить как деловую репутацию;
  • отразить долю меньшинства в чистой прибыли дочерних компаний за отчетный период;
  • отразить долю меньшинства в чистых активах дочерних компаний рассчитывается и указывается в сводном балансе отдельно от обязательств и капитала акционеров материнской компании;
  • исключить остатки по расчетам внутри группы, операции внутри группы, нереализованные прибыли от таких операций. Нереализованные убытки от операций внутри группы должны исключаться кроме случаев, когда затраты не могут быть возмещены.

При составлении консолидированной финансовой отчетности необходимо принимать во внимание интересы акционеров дочерней компании, в собственности которых находится менее 50% пакета акций. Интересы этих акционеров, выражаемые долей меньшинства, должны быть отражены в консолидированном балансе в сумме, соответствующей доле в нетто-активах дочерней компании.

Доля меньшинства – это та часть чистых результатов операций и чистых активов дочерней компании, которая приходится на долю, которой материнская компания не владеет прямо или косвенно через дочерние компании.

Доля меньшинства должна представляться в консолидированном балансовом отчете отдельно от обязательств и отдельно от акционерного капитала головного предприятия. Доля меньшинства в доходе группы должна также представляться отдельно. Финансовая отчетность материнской и дочерней компании при составлении консолидированной финансовой отчетности обычно составляется на одну и ту же отчетную дату. Если отчетные даты различаются, то для составления сводной финансовой отчетности дочерняя компания часто готовит отчетность по состоянию на ту же дату, что и группа. Когда подготовка отчетности на одну дату представляется нецелесообразной или невыполнимой, может использоваться отчетность на разные даты, при условии, что разрыв между отчетными датами не превышает трех месяцев. В этом случае необходимо произвести корректировки для учета воздействия существенных операций или других событий, произошедших между этими датами и отчетной датой финансовой отчетности материнской компании.

Деловая репутация

Если величина выплачиваемого вознаграждения отличается от стоимости чистых активов приобретенной компании, то возникает деловая репутация. Деловая репутация рассчитывается на дату покупки.

Любое превышение стоимости покупки над стоимостью идентифицируемых активов и обязательств по состоянию на дату совершения операции, следует учитывать как положительную деловую репутацию (гудвилл) и признавать в учете как нематериальный актив. Наряду с положительной деловой репутацией при составлении консолидированных финансовых отчетов компаний иногда возникает и отрицательная деловая репутация. Любое превышение доли покупателя в справедливой стоимости приобретенных идентифицируемых активов и обязательств над себестоимостью покупки на дату операции, должно признаваться как отрицательная деловая репутация.

Деловая репутация должна учитываться по первоначальной стоимости за минусом накопленной амортизации и накопленных убытков от обесценения. Деловая репутация должна амортизироваться на систематической основе на протяжении срока ее полезной службы. Как правило, период амортизации деловой репутации не превышает двадцати лет.

Амортизация положительной деловой репутации за каждый период должна признаваться как расход, а отрицательной деловой репутации – как расход. Отрицательная деловая репутация должна быть представлена как вычет из активов отчитывающейся компании в той же классификации бухгалтерского баланса, что и положительная деловая репутация.

Пример:
Компания Альфа покупает компанию Бета.
Ниже представлены активы и обязательства компании Бета по рыночной стоимости:

Особенности учета и оценки гудвилла в соответствии с требованиями МСФО

Рубрика: Экономика и управление

Дата публикации: 14.11.2015 2015-11-14

Статья просмотрена: 862 раза

Библиографическое описание:

Якубова А. И., Максимов А. М. Особенности учета и оценки гудвилла в соответствии с требованиями МСФО // Молодой ученый. — 2015. — №22. — С. 524-529. — URL https://moluch.ru/archive/102/23370/ (дата обращения: 07.11.2018).

В статье рассматриваются ключевые моменты, связанные с необходимостью учета гудвилла как самостоятельного актива компании. Выделены основные подходы к дефиниции понятия «гудвилл», особенности учета и отражения в финансовой отчетности гудвилла как в зарубежной, так и отечественной практике; отражены подходы к оценке и обесценению гудвилла.

Ключевые слова: гудвилл, деловая репутация, нематериальные активы, МСФО, оценка стоимости бизнеса.

В современных условиях ведения бизнеса становится неоспоримым факт колоссальной роли нематериальных, невещественных факторов в стоимости компании или же отдельно взятых товаров. Однако создание гудвилла или деловой репутации как одного из важнейших активов компании — процесс, как правило, длительный, связанный с формированием собственного контингента клиентов и потребителей, позитивного имиджа компании, увеличение известности средствами маркетинга, рекламы, благотворительности и спонсорства, узнаваемости брэнда и т.д.

Производить оценку гудвилла, в первую очередь, необходимо при осуществлении слияний и поглощений. В истории известны яркие примеры,когда гудвилл составлял существенную часть стоимости бизнеса. Так известно, что крупная табачная корпорация Philip Morris International в октябре 1988 г. приобрела фирму Kraft Foods Inc. за 13,6 млрд. дол. США, что в 4 раза больше балансовой стоимости этой фирмы.

Кроме того, в конце прошлого столетия Nestlé S.A. приобрела фирму «Rowntree» за 2,55 млрд. долл. США, что превысило стоимость «Rowntree» по балансу более чем в 5 раз [8]. Здесь речь идет о скрытом гудвилле, который, будучи созданым самой организацией, не отражается в финансовой отчетности.

Вышеперечисленные примеры отражают специфику реорганизации бизнеса, как правило, в крупных западных корпорациях. Однако практика оценки и учета гудвилла становится все более распространенной и в российских компаниях, особенно наряду с активными процессами внедрения МСФО. Согласно международной практике, отчетность, составленная в соответствии с МСФО, отличается высокой информативностью для пользователей, как внешних, так и внутренних и способствует выходу компаний на международные рынки и привлечению внешнего финансирования. В соответствии с этим предлагается рассмотреть основные моменты учета гудвилла по МСФО, выявить основные различия в международной и отечественной системах учета касательно данного аспекта.

Начнем с дефиниции понятия «гудвилл». В приложении к МСФО (IFRS) 3 «Объединения бизнеса» дается следующая трактовка понятия: гудвилл — это актив, представляющий собой будущие экономические выгоды, являющиеся результатом других активов, приобретенных при объединении бизнеса, которые не идентифицируются и не признаются по отдельности [3].

В соответствии со стандартом BVS-I, принятым в 1988 году и дополненным в 1991 году Американским обществом оценщиков (American Society of Appraisers, ASA), гудвилл определяется как «доброе имя» фирмы и включает нематериальные активы компании, которые складываются из престижа предприятия, его деловой репутации, взаимоотношений с клиентами, местонахождения, номенклатуры производимой продукции и т. д [1]. Эти факторы специально не выделяются и не учитываются в отчетности предприятия, но служат реальным источником прибыли.

В МСФО (IAS) 38 указывается, что нематериальный актив по определению актив должен быть идентифицируемым, так чтобы его можно было отличить от гудвилла. Напомним, что гудвилл, созданный предприятием в ходе обычной деятельности, редко отражается в финансовой отчетности компании, он не подлежит признанию в качестве актива. Гудвилл, признанный при объединении бизнеса, является активом, представляющим будущие экономические выгоды от приобретаемых при объединении бизнеса активов, которые не поддаются индивидуальной идентификации и отдельному признанию. Будущие экономические выгоды могут возникнуть в результате синергии между приобретенными идентифицируемыми активами или проистекать от активов, которые по отдельности не удовлетворяют критериям для признания в финансовой отчетности [4].

В то же время, российские стандарты бухгалтерского учета (ПБУ 14/2007) не выделяют гудвилл (деловую репутацию) в качестве самостоятельной статьи бухгалтерского баланса и считают его составной частью нематериальных активов, что, на наш взгляд, не совсем корректно, поскольку деловая репутация неотчуждаемым имуществом и не существует отдельно от предприятия, он не может быть отдельным объектом сделки. Кроме того, гудвилл не имеет вещественной формы, в отличие от большинства объектов нематериальных активов, однако программное обеспечение, лицензии, патенты — могут храниться на электронных и бумажных носителях.

В ПБУ14/2007 также отмечается, что стоимость приобретенной деловой репутации определяется расчетным путем как разница между покупной ценой, уплачиваемой продавцу при приобретении предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части), и суммой всех активов и обязательств по бухгалтерскому балансу на дату его покупки (приобретения) [7].

Положительная деловая репутация представляет собой надбавку к цене, уплачиваемую покупателем в ожидании будущих экономических выгод, а отрицательная — напротив, является скидкой с цены, предоставляемая покупателю. Т. е. при возникновении положительной деловой репутации уместны следующие проводки:

 Дебет 08 — Кредит 76 субсчет «Расчеты по приобретению предприятия» — отражено возникновение положительной деловой репутации;

 Дебет 04 — Кредит 08 — учтена положительная деловая репутация в составе нематериальных активов,

что следует из ПБУ 14/2007 и Инструкции по применению плана счетов бухгалтерского учета. Следует обратить внимание на то, что положительная деловая репутация, входя в состав нематериальных активов, амортизируется линейным способом в течение 20 лет.

Отрицательная деловая репутация равномерно относится на финансовые результаты в качестве прочих доходов:дебетуется счет 76 субсчет «Расчеты по приобретению бизнеса» и кредитуется счет 91-1.

Так, рассмотрев порядок отражения деловой репутации согласно РСБУ, следует отметить, что все же крупные российские компании ведут бухгалтерский учет как по РСБУ, так и согласно принципам МСФО. Подчеркнем, что даже отечественные компании, составляющие финансовую отчетность по МСФО, поступают по-разному: некоторые все же включают гудвилл, возникающий при приобретении дочерних компаний в свои нематериальные активы, но при этом подробно раскрывающих их содержание в примечаниях к отчетности. В 2014 г. у ПАО «Ростелеком» доля гудвилла среди всех нематериальных активов составляла 29 %, а среди всех внеоборотных активов — 5,3 % [6]. В то же время ряд компаний действует строго согласно правилам МСФО, обособляя данный актив. Так, за 2014 г. у компаний ОАО «НК «Роснефть, приобретенный гудвилл превышал стоимость нематериальных активов в 4 раза (в 2013 г. — в 6 раз). Отметим, что для «Роснефти» гудвилл, образовавшийся в результате приобретения компаний, был распределен по соответствующим группам единиц, генерирующим денежные средства, являющимся производственными сегментами — сегменту разведки и добычи и сегменту переработки и сбыта [5].

С позиции оценки гудвилл подразделяется на положительный, когда стоимость фирмы оказывается выше величины ее чистых активов в рыночной оценке, и отрицательный — в случае, когда имеет место обратная ситуация. Естественно, что для любой успешной компании важно иметь положительный внутренне созданный гудвилл.

Согласно российским стандартам, а именно, ПБУ 14/2007,стоимость приобретенной деловой репутации определяется расчетным путем как разница между покупной ценой, уплачиваемой продавцу при приобретении предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части), и суммой всех активов и обязательств по бухгалтерскому балансу на дату его покупки (приобретения) [7].

Существенным образом отличается оценка гудвилла по МСФО (IFRS) 3, под ней подразумевается разница между ценой приобретения и суммой на дату приобретения идентифицируемых приобретенных активов за вычетом принятых обязательств [3].

Такой метод называют методом расчета полного гудвилла. Он основан на том, что в сделках по объединению бизнеса необходимо рассчитывать величину гудвилла так, как она рассчитывалась бы в случае, если бы фирма-покупатель выкупила весь пакет голосующих прав приобретенной компании. С помощью этого метода рассчитывают гудвилл, который относится ко всему дочернему предприятию. Таким образом, мы получаем следующую формулу (см. формулу 1):

Гудвилл = (инвестиция контролирующего акционера +ДНА) — ССЧА на д. п. (1)

где ДНА — справедливая стоимость доли неконтролирующих акционеров

ССЧА на д.п. — справедливая стоимость чистых активов на дату приобретения.

Т. е. мы видим, что при данном методе справедливая стоимость дочерней компании приравнивается как к сумме справедливой стоимости возмещения, переданного контролирующим и неконтролирующим акционерами [2, c. 182].

Предположим, что контролирующий акционер приобрел акции дочернего предприятия за 30 млн. руб., а ДНА в дочерней компании составили 10 млн. руб. Стоимость чистых активов приобретаемого предприятия на момент совершения сделки составила 27 млн. руб. Таким образом, гудвилл будет составлять (30 млн. руб. + 10 млн. руб.) -27 млн. руб. = 13 млн. руб.

В качестве другого метода рассмотрим пропорциональный метод расчета гудвилла, который предполагает сопоставление вознаграждения, переданного покупателем, и доли, которую приобретает материнское предприятие, в чистых активах дочернего предприятия. И соответственно, полученный в результате такого расчета гудвилл относится только к материнскому предприятию. В виде формулы данный метод выглядит следующим образом (см. формулу 2):

Гудвилл = сумма инвестиции — ССЧА на д.п. * процент владения (2)

По аналогии, приведем пример расчета гудвилла пропорциональным методом. Данные оставим те же, с условием, что контролирующий акционер приобрел 75 % акций дочернего предприятия. Соответственно, в рассматриваемом случае гудвилл можно оценить, как: 30 млн. руб. — 27 млн. руб. * 75 % = 9,75 млн. руб.

Безусловно, гудвилл как актив в консолидированной отчетности не может существовать отдельно от чистых активов приобретенного дочернего предприятия. Поэтому проверка на обесценение гудвилла проводится на уровне генерирующей единицы, т. е. группы активов, которые создают независимый приток денежных средств. Обычно дочернее предприятие признают генерирующей единицей. В этом случае, при проведении проверки на обесценение, необходимо сравнить балансовую стоимость чистых активов и гудвилла дочернего предприятия и возмещаемую стоимость дочернего предприятия. При распределении убытка от обесценения на определенные активы в составе генерирующей единицы, сначала списываются активы, по которым точно известно обесценение, затем гудвилл, отнесенный на генерирующую единицу, и потом другие активы генерирующей единицы пропорционально балансовой стоимости каждого актива в генерирующей единице. Гудвилл, возникающий при приобретении дочернего предприятия, должен тестироваться на обесценение ежегодно. Это требование гарантирует, что гудвилл как актив в консолидированной отчетности не будет иметь завышенную оценку.

Компании, проводящие тестирование на обесценение гудвилла, как правило, публикуют для заинтересованных пользователей результаты в годовой финансовой отчетности. К примеру, упомянутая нами ранее ОАО «НК «Роснефть» по итогам 2014 г. сообщает, что такой тест проводится ежегодно, по состоянию на 1 октября. Однако в связи с неблагоприятными внешними или внутренними факторами, проверка на обесценение может повторяться. Так «Роснефть» в связи с существенными изменениями в макроэкономике в четвертом квартале 2014 года проводила тест на обесценение по состоянию на 31 декабря 2014 г. с учетом новых макроэкономических прогнозов. Превышение справедливой стоимости над стоимостью идентифицируемых чистых активов составило 3 767 млрд руб. и 1 106 млрд руб. для сегментов «Разведка и добыча» и «Переработка и сбыт» соответственно. Таким образом, в результате годовой проверки обесценения гудвилла в 2014 и 2013 годах выявлено не было [5].

Итак, подводя итоги, можно с абсолютной уверенностью говорить о в современных экономических условиях удельный вес нематериальных активов в стоимости бизнеса в целом неуклонно возрастает. Если международные стандарты бухгалтерского учета и финансовой отчетности стараются установить ряд принципов оценки и учета гудвилла, раскрытию информации о нем, то отечественные стандарты, держа курс на международную ориентацию, пока далеки от этого, поскольку уделяют гораздо меньше внимания проблеме оценки деловой репутации и не выделяют ее в качестве отдельного актива.

Кроме того, недостаток статистических данных о заключаемых сделках купли-продажи готового бизнеса не позволяет проводить качественный сравнительный анализ. Это в очередной раз свидетельствует о необходимости совершенствования методов оценки и внедрении их в практику. Более широкому применению оценки гудвилла должна способствовать и все большая ориентация руководителей предприятий на увеличение стоимости своих компаний как на одну из основных стратегических целей.

1. Американское общество оценщиков (ASA). Официальный сайт: http://www.appraisers.org/docs/default-source/discipline_bv/bv-standards.pdf?sfvrsn=0

2. Крамаренко Т.В. Корпоративные финансы: учеб. пособие/Т.В. Крамаренко, М.В. Нестеренко, А.В. Щенников. — 2-е изд., стер. — М.: ФЛИНТА,2014 — 187 с.

Как оценить деловую репутацию

Статьи по теме

Еще недавно оценка деловой репутации проводилась только западными компаниями. Но с распространением международных стандартов финансовой отчетности понятие «Гудвилл» все чаще стало использоваться и российскими организациями. Хотя для многих компаний, переходящих на МСФО, термин «деловая репутация» имеет расплывчатое значение, а при определении стоимости компании оценка имиджа и репутации проводится на основании интуиции собственников или экспертного заключения.

Используйте пошаговые руководства:

Отсутствие четкого единого алгоритма расчета становится причиной искажения рыночной стоимости организации, а иногда и срыва коммерческих сделок. А ведь при оценке бизнеса деловая репутация, или иначе гудвилл , могут значительно повысить стоимость компании . Такой нематериальный актив имеет не только фактическую стоимость, за которую предприятие может получить деньги, но и в некоторых случаях стать единственным ценным активом, ради которого новые владельцы готовы приобрести «имиджевый» бизнес, даже если он является убыточным. Рассмотрим, какую роль ирает оценка деловой репутации для предприятия.

Значение имиджа компании

Наверняка, многие финансовые специалисты, которые работали в сфере розничной торговли, сталкивались с необходимостью открытия убыточных торговых точек. Компания заведомо не рассчитывает на получение высокой прибыли, но при этом открывает магазин в престижном торговом центре или в районе более удачливого конкурента. Идеальным в таком случае является выведение магазина на самоокупаемость. Но даже если это невозможно, предприятие все равно может поддерживать жизнедеятельность такой торговой точки за счет других, более прибыльных магазинов.

В России такое предпринимательское решение считается скорее политическим. Но, по сути, компания таким способом зарабатывает имидж, повышая тем самым, стоимость своей деловой репутации. К тому же, в определенный момент предприятие может выбиться в лидеры и превзойти конкурентов. Хотя и риски, безусловно, существуют. Неконтролируемое «раздувание имиджа» может стать причиной не только огромных убытков, но и банкротства.

Гудвилл (goodwill) – термин, означающий деловую репутацию, имидж, бизнес-связи компании, которые имеют стоимостную оценку.

Чтобы оценить бизнес, понадобится провести целый ряд мероприятий и определить стоимость активов компании. В первую очередь, недвижимость, оборудование, складские запасы, машины, финансовые вложения, ценные бумаги и интеллектуальную собственность.

Оценить надо будет и эффективность работы предприятия, как в прошлых, так и в будущих периодах. При этом подробно изучить доходы и расходы компании. Использовать можно сравнительный метод, который позволяет спрогнозировать перспективы развития компании, а также оценить её положение в конкурентной среде. Для этого все финансовые показатели организации сопоставляются с показателями компаний-аналогов. При необходимости можно провести и организационный анализ деятельности предприятия. Он позволяет подробно изучить бизнес-процессы компании, оценить их эффективность и спрогнозировать перспективы развития бизнеса.

Заметим, что само понятие «гудвилл» было введено западными экономистами, которые определили, что на стоимость любой продукции, услуги или целого бизнеса влияет его репутация, надежность и статус. Они разработали специальный расчет, позволяющий оценить стоимость такой наценки. Что касается, российского аналога goodwill, то в статье 150 ГК РФ выделено понятие деловой репутации, которая включена в состав нематериальных благ.

В соответствии с международными станартами финансовой отчетности гувилл – это разница между стоимостью объединения бизнеса и справедливой стоимостью чистых активов предприятия. Стоит отметить, что если компания имеет положительную деловую репутацию, то её необходимо регулярно тестировать на возникновение обесценения. И если такие факторы возникли, то сумма такой переоценки должна быть отнесена на прочие расходы.

А вот negative goodwill (т.е. отрицательная деловая репутация) может возникнуть в том случае, если цена приобретения бизнеса ниже справедливой стоимости активов и обязательств на дату приобретения. В этом случае оценку деловой репутации или гудвилл относят на прочие доходы.

Пример
В начале 2012 года компания А выкупила у компании Б все активы и обязательства. Договорная цена сделки составила 240 000 долл. Сразу после покупки, новый владелец провел переоценку полученных от компании Б активов и обязательств. Их рыночная стоимость на дату сделки составила 200 000 долл.
При этом обесценение деловой репутации составляет 10% в год.

Таким образом, величина гудвилл (оценки деловой репутации) будет равна:
240 000 – 200 000 = 40 000 долл.
В соответсвии с МСФО, именно эту стоимость деловой репутации компания А зарегистрирует в учете.

В конце 2012 года компания А делает корректирующую проводку на обесценение деловой репутации на сумму:
40 000 долл. * 10% = 4 000 долл.
Таким образом, стоимость деловой репутации на конец 2012 года составит:
40 000 – 4 000 = 36 000 долл.

Методические рекомендации по управлению финансами компании

Проблемы учета деловой репутации в РСБУ и МСФО

профессор , к.т.н., доцент Осипова И. В.,

студентка Маклакова Т.Р.

Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации

И в РСБУ, и в МСФО стоимость деловой репутации является существенным, важным элементом в образовании стоимости бизнеса.

В РСБУ в настоящее время существует несколько определений понятия «деловая репутация». Согласно РСБУ деловая репутация является нематериальным активом. Основным документом, регламентирующим бухгалтерский учет нематериальных активов, является ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов», утвержденный приказом Минфина России от 27.12.2007 г. № 153н. К нематериальным активам, согласно стандарту, относятся интеллектуальная собственность и деловая репутация. Нематериальные активы, такие как интеллектуальная собственность, изобретения, промышленные образцы, полезные модели, товарные знаки и знаки обслуживания, фирменное наименование, ноу-хау, программы для ЭВМ, базы данных, топологии интегральных микросхем, лицензии, а также права пользования природными ресурсами, и расходы на НИОКР и др., несмотря на свою качественную разнородность, обладают общими сходными чертами учета. При этом учет деловой репутации имеет свои особенности, отличаясь от других НМА по методам оценки, способам приобретения, методам амортизации, способам выбытия. ПБУ 14/2007 определяет деловую репутацию, как разницу между покупной ценой, уплачиваемой продавцу при приобретении предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части), и суммой всех активов и обязательств по бухгалтерскому балансу на дату его покупки (приобретения).

В МСФО есть близкий по смыслу термин деловой репутации — это гудвилл. Однако гудвилл (деловая репутация) согласно МСФО не является нематериальным активом. Из МСФО 38 «Нематериальные активы» деловая репутация выведена из сферы действия стандарта, так как деловую репутацию невозможно передать, продать или подарить. Она не может быть самостоятельным объектом сделки, так как присуща всей организации и неотделима от нее. А также, согласно МСФО, деловая репутация не является идентифицируемым ресурсом, который контролируется компанией. Деловая репутация отражается отдельной строкой от других (идентифицируемых) нематериальных активов. Гудвилл, признанный при объединении бизнеса, является активом, представляющим будущие экономические выгоды от других активов, приобретаемых при объединении бизнеса, которые не поддаются индивидуальной идентификации и отдельному признанию. Учет деловой репутации регулируется в МСФО стандартом IFRS 3 «Объединения предприятий». При сравнении требований стандартов РСБУ и МСФО следует то, что различается и состав затрат, и оценки, из которых формируется стоимость деловой репутации.

В МСФО принято выделять внутреннюю и внешнюю составляющие деловой репутации. Но внутренне созданная деловая репутация компании (до ее продажи) вообще не подлежит признанию в качестве актива ни по российским стандартам, ни по международным стандартам, а, соответственно, не находит отражения в бухгалтерском балансе (4). Деловая репутация может возникнуть при покупке бизнеса, слияниях и поглощениях, принятии управленческих решений. Следует отметить, что в оценке деловой репутации в бухгалтерском учете не учитываются такие важные внебалансовые ценности, как, например, лояльность клиентов, клиентские базы, деловые связи, отлаженные каналы сбыта и поставок, высокий кредитный рейтинг, бренды компании, квалифицированный персонал и др., которые определяют текущие и будущие экономические выгоды. С экономической точки зрения, деловая репутация (гудвилл) — комплексная и многоаспектная характеристика. Первый аспект выделяет внутрифирменную сторону гудвилла: — наработанный потенциал организации; — организационная и технологическая культура; — управленческие и инновационные технологии; — связи. Этот актив достаточно инерционен в оценке и не может быть утерян одномоментно. Второй аспект – внефирменный, основанный на ожиданиях и надеждах. Актив подвергается большему влиянию со стороны рынка и экономики в целом. Стоимостная оценка гудвилла со стороны этого аспекта весьма вариабельна. Она обусловлена ожиданиями в отношении рыночной перспективности организации, фирмы. Поэтому второй компонент имеет спекулятивный характер.

В ПБУ 14/2007 принято различать положительную и отрицательную деловую репутацию. Если покупная цена организации превышает её чистые активы, то имеет место положительная деловая репутация — goodwill (п. 43 ПБУ 14/2007). Увеличению рыночной цены компании могут способствовать: ноу-хау, деловые связи, навыки сбыта и маркетинга, выгодное географическое положение. Положительная деловая репутация (гудвилл) увеличивает стоимость компании, усиливает конкурентные преимущества, способствует лояльности покупателей к фирме, способствует долгосрочному её развитию, а также увеличивает прибыльность и рентабельность предприятия-покупателя.

Если же чистые активы приобретенной организации превышают покупную цену организации, как имущественного комплекса, то имеет место отрицательная деловая репутация – badwill (п.45 ПБУ 14/2007). Отрицательная деловая репутация может возникнуть в случае занижения величины обязательств, обесценения ценных бумаг в будущем. Это означает, что часть чистых активов досталась покупателю на безвозмездной основе, а значит, будет учитываться покупателем как прочий доход. В бухгалтерском учете, согласно п.43,45 ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов», данные операции отражаются следующим образом, как это показано в таблице 1.

Таблица 1 Отражение в учете положительной и отрицательной деловой

Популярное:

  • Страхование в банке статья Страхование банковских кредитных рисков в коммерческом банке Рубрика: Экономика и управление Дата публикации: 05.04.2014 2014-04-05 Статья просмотрена: 1382 раза Библиографическое описание: Тарханова Е. А., Пастухова А. В. Страхование банковских кредитных рисков в коммерческом банке // […]
  • Закон 102-оз об административных правонарушениях Закон 102-оз об административных правонарушениях Закон Ханты-Мансийского АО - Югры от 11 июня 2010 г. N 102-оз"Об административных правонарушениях" С изменениями и дополнениями от: 18 октября, 16 декабря 2010 г., 22 февраля, 27 мая, 7 июля, 30 сентября, 28 октября 2011 г., 18 февраля, […]
  • Закон о полиции сколько глав Федеральный закон "О полиции" от 7 февраля 2011 г. N 3-ФЗ Федеральный закон от 7 февраля 2011 г. N 3-ФЗ"О полиции" С изменениями и дополнениями от: 1, 19 июля, 21, 30 ноября, 3, 6 декабря 2011 г., 25 июня, 3 декабря 2012 г., 5 апреля, 28 июня, 2 июля, 25 ноября, 28 декабря 2013 г., 3 […]
  • Кодекс коап рт Кодекс РТ об административных правонарушениях от 19 декабря 2006 г. N 80-ЗРТ (с изменениями и дополнениями) Кодекс Республики Татарстан об административных правонарушенияхот 19 декабря 2006 г. N 80-ЗРТ С изменениями и дополнениями от: 7, 8 ноября 2007 г., 5 февраля, 29 июля, 22 октября, […]
  • Закон 115-фз о правовом положении иностранных граждан 2018 Федеральный закон от 25 июля 2002 г. N 115-ФЗ "О правовом положении иностранных граждан в Российской Федерации" (с изменениями и дополнениями) Федеральный закон от 25 июля 2002 г. N 115-ФЗ"О правовом положении иностранных граждан в Российской Федерации" С изменениями и дополнениями […]
  • Трудовой кодекс рф Дисциплинарные взыскания Статья 192. Дисциплинарные взыскания Информация об изменениях: Федеральным законом от 3 декабря 2012 г. N 231-ФЗ в статью 192 настоящего Кодекса внесены изменения, вступающие в силу с 1 января 2013 г. Статья 192. Дисциплинарные взыскания См. Энциклопедии и другие комментарии к статье 192 […]